证券交易讲义汇总（第一章—第五章）

证券从业资格考试《证券交易》各章节名师讲义汇总（第一章—第四章）

第一章 证券交易概述

第一节 证券交易的概念、基本要素和交易机制 一、证券交易的概念及原则 (三)证券交易的原则(掌握)

【例1】( )是指参与交易的各方应当获得平等的机会。 A.公开原则 B.实时原则 C.公正原则 D.公平原则 『正确答案』D

二、证券交易基本要素 (一)证券交易的种类(熟悉) 3.基金交易

【例题】我国证券市场上出现的交易型开放式指数基金代表的是一篮子股票的投资组合，追踪的是( )。

A.实际股票价格 B.实际的股价指数 C.投资组合总市值 D.上证50指数 『正确答案』B

4.金融衍生工具交易 (1)权证交易

【例题】下列关于权证的说法，正确的有( )。 A.权证的发行人只能是基础证券发行人

B.权证持有人在规定期间内或特定到期日，有权按约定价格向发行人购买或出售标的证券，或以现金结算方式收取结算差价

C.权证具有期权的性质，也有交易的价值

D.我国的权证既可以在证券交易所内进行交易，也可在场外交易市场上交易 『正确答案』BC

第二节 证券交易所的会员、席位和交易单元 一、会员制度

(一)证券交易所会员的资格、权利和义务(掌握) 普通会员 特别会员 1.经中国证监会依法批准设立并具有法人地位1.依法设立且满1年。 的证券公司。 2.承认证券交易所章程和业务规则、接受证券交2.具有良好的信誉、经营业绩和一定规模的资本易所监管。 会员金或营运资金。 3.其所属境外证券经营机构具有从事国际证券资格 3.组织机构和业务人员符合中国证监会和证券业务经验，且有良好的信誉和业绩。 交易所规定的条件。 4.代表处及其所属境外证券经营机构最近1年4.承认证券交易所章程和业务规则，按规定缴纳无因重大违法违规行为而受主管当局处罚的情各项会员经费。 形。 会员权利

（1）参加会员大会。 （2）有选举权和被选举权。 （1）列席证券交易所会员大会。 （2）向证券交易所提出相关建议。

（3）对证券交易所事务的提议权和表决权。 （3）接受证券交易所提供的相关服务。 （4）参加证券交易所组织的证券交易，享受证券交易所提供的服务。 （5）对证券交易所事务和其他会员的活动进行监督。 （6）按规定转让交易席位等。 （1）遵守国家的有关法律、法规、规章和政策，依法开展证券经营活动。 （1）遵守国家相关法律法规、规章和证券交易（2）遵守证券交易所章程、各项规章制度，执所章程、规则及其他相关规定。 行证券交易所决议。 （2）执行证券交易所决议，接受证券交易所年（3）派遣合格代表入场从事证券交易活动（深度检查和临时检查、提交年度工作报告和其他会员圳证券交易所无此项规定）。其他一目了然 重大事项变更报告。 义务 （4）维护投资者和证券交易所的合法权益，促（3）及时协调、联络所属境外证券经营机构与进交易市场的稳定发展。 证券交易所有关的业务与事务。 （5）按规定缴纳各项经费和提供有关信息资料（4）按证券交易所规定交纳特别会员费及相关以及相关的业务报表和账册。 费用。其他一目了然 （6）接受证券交易所的监督等。

【例1】在我国，证券交易所会员享有( )等权利。 A.参加会员大会 B.选举和被选举权

C.对证券交易所事务表决权 D.按规定转让交易席位 『正确答案』ABCD

第二章证券交易程序

第二节 证券账户和证券托管 二、证券托管与存管

(二)我国目前的证券托管制度

【例】撤销指定交易的投资者，在撤销指定交易的手续办妥后，就可进行交易。 答案：错误。

第五节 交易结算

二、证券公司与客户之间的资金清算交收 (二)资金存取及结算流程(熟悉)

【例题】(判断题)实践中，对于证券公司与客户之间的证券清算交收，一般由中国结算公司根据成交记录按照业务规则自动办理。( ) 答案：对

第三章 特别交易事项及其监管本章主要考点 第一节 特别交易规定与交易事项 一、特别交易规定 (一)大宗交易

2.深圳证券交易所综合协议交易平台业务(掌握)

【例题】根据《深圳证券交易所交易规则》的规定，以下( )不能在深圳证券交易所采用大宗交易方式。

A.B股单笔交易数量不低于5万股，或者交易金额不低于30万元港币

B.基金单笔交易数量不低于300万份，或者交易金额不低于300万元人民币

C.债券单笔质押式回购交易数量不低于500张(以人民币100元面额为1张)或者交易金额不低于50万元人民币

D.A股单笔交易数量不低于50万股，或者交易金额不低于300万元人民币 『正确答案』C

(5)交易所每个交易日通过协议平台、交易所网站等方式对外发布协议平台交易信息。主要包括：

权益类证券、债券大宗交易（除公司债券） 即时行情 协议平台上进行的权益类证券大宗交易和双边交易债券的大宗交易，暂不纳入交易所即时行情和指数的计算，成交量在协议平台交易结束后计入当日该证券成交总量 报价信息 成交信息 证券代码、证券名称、成交量、成交价以及买卖双方所在会员营业部或交易单元的名称 证券代码、证券名证券代码、证券简称、前收盘价、当日最证券代码、证券名称、称、申报类型、买卖公司债券大宗高价、当日最低价、当日累计成交数量、成交量、成交价以及买方向、买卖数量、买交易 当日累计成交金额以及实时最优5个买入卖双方所在会员营业卖价格以及报价联或卖出价位定价申报的申报价格和数量 部或交易单元的名称 系人和联系方式 证券代码、证券名证券代码、证券简称、前收盘价、当日最证券代码、证券名称、称、申报类型、买卖专项资产管理高价、当日最低价、当日累计成交数量、成交量、成交价以及买方向、买卖数量、买计划协议交易 当日累计成交金额以及实时最优5个买入卖双方所在会员营业卖价格以及报价联或卖出价位定价申报的申报价格和数量 部或交易单元的名称 系人和联系方式 【例题】对于( )交易所每个交易日通过协议平台、交易所网站等方式对外发布报价信息、成交信息和即时行情的要求是一样的。 A.权益类证券大宗交易 B.公司债券大宗交易

C.专项资产管理计划协议交易 D.债券大宗交易 『正确答案』BC

【例题】协议平台上进行的( )暂不纳入交易所即时行情和指数的计算，成交量在协议平台交易结束后计入当日该证券成交总量。 A.权益类证券大宗交易

B.债券大宗交易(除公司债券外) C.双边交易债券的大宗交易 D.专项资产管理计划协议交易 『正确答案』AC (二)回转交易(熟悉)

【例题】实行当日回转交易的有( )。 A.债券 B.权证

C.债券大宗交易

D.专项资产管理计划协议交易 『正确答案』ABCD 二、特殊交易事项

(二)挂牌、摘牌、停牌与复牌(熟悉)

【例题】证券交易所可以对涉嫌违法违规交易的证券实施( )并予以公告，相关当事人应按照证券交易所的要求提交书面报告。 A.挂牌 B.摘牌 C.停牌

D.特别停牌 『正确答案』D

三、固定收益证券综合电子平台(熟悉) (二)固定收益证券交易

【例题】(判断题)交易商当日买入的固定收益证券当日可以卖出。( ) 『正确答案』正确

【例题】交易商采用匿名报价的，固定收益平台只对外揭示其( )。 A.报价价格 B.数量

C.报价方名称 D.成交行情

『正确答案』AB

第二节 交易信息和交易行为的监督与管理 一、交易信息(熟悉) (三)证券交易公开信息

3. 对于证券交易异常波动。

【例1】对于连续3个交易日内日收盘价格涨跌幅偏离值累计达到( )的，证券交易所分别公告该股票、封闭式基金交易异常波动期间累计买入、卖出金额最大5家会员营业部(深圳证券交易所是营业部或席位)的名称及其累计买入、卖出金额。 A.±15%(ST股票和*ST股票) B.±17% C.±19% D.±20%

『正确答案』D

第四章 证券经纪业务

第二节 证券经纪业务的营运管理

二、经纪业务主要环节的操作规范(熟悉) (一)证券账户管理 7.非交易过户。

【例1】企业依法解散的，清算人应当自清算结束之日起( )日内申请注销。 A.5B.10 C.15D.20

『正确答案』C (二)资金账户管理

13.资金账户(证券账户)销户。

【例1】自然人客户申请开通创业板市场交易的，营业部经办人在( )交易日后，为具有两年以上股票交易经验的客户在交易系统中开通创业板交易业务(即在第T+3交易日开通交易)。复核员复核

后生效。

A.T+1B.T+2 C.T+3D.T+5 『正确答案』B (三)证券委托买卖 2.非柜台委托。

【例题】( )时客户应与营业部有事先约定(一般采取签订专项协议方式)，并预留印鉴(签名)。 A.自助委托B.传真委托 C.网上委托D.人工电话委托

『正确答案』BD

第四节 证券经纪业务的内部控制与风险防范 三、证券经纪业务风险的防范 (三)技术风险的防范

【例2】合规风险的防范措施有( )。 A.建立健全各项规章制度 B.建立经纪业务检查稽核制度

C.对客户交易结算资金实行第三方存管 D.强化岗位制约和监督 『正确答案』ACD

四、证券经纪业务的监管措施与法律责任 (二)法律责任

【例1】证券公司从事证券经纪业务，客户资金不足而接受其买入委托，或者客户证券不足而接受其卖出委托的，对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告，撤销任职资格或者证券从业资格，并处以( )的罚款。 A.1倍以上5倍以下

B.3万元以上30万元以下 C.3万元以上l0万元以下 D.1万元以上l0万元以下 『正确答案』B

【例2】证券公司违反《证券公司监督管理条例》的规定，有下列( )情形之一的，对直接负责的主管人员和其他直接责任人员单处或者并处警告、3万元以上l0万元以下的罚款;情节严重的，撤销任职资格或者证券从业资格。

A与他人合资、合作经营管理分支机构，或者将分支机构承包、租赁或者委托给他人经营管理 B.未按照规定程序了解客户的身份、财产与收入状况、证券投资经验和风险偏好

C.未按照规定指定专人向客户讲解有关业务规则和合同内容，并以书面方式向其揭示投资风险 D.未按照规定指定专门部门处理客户投诉

『正确答案』ABCD

第五章经纪业务相关实务 第一节股票网上发行

一、网上发行的概念和类型(掌握) (二)网上发行的类型

2.网上定价发行