2020年中级会计师《财务管理》预习题及答案十四含答案
【单项选择题】一般而言，营运资金指的是( )。
A.流动资产减去速动资产的余额
B.流动资产减去货币资金的余额
C.流动资产减去流动负债的余额
D.流动资产减去存货后的余额
『正确答案』C
『答案解析』营运资金是指在企业生产经营活动中占用在流动资产上的资金。营运资金有广义和狭义之分，广义的营运资金是指一个企业流动资产的总额;狭义的营运资金是指流动资产减去流动负债后的余额。一般而言，营运资金指的是狭义的概念。
【单项选择题】某公司资产总额为9000万元，其中永久性流动资产为2400万元，波动性流动资产为1600万元。该公司长期资金来
源金额为8100万元，不考虑其他情形，可以判断该公司的融资策略属于( )。
A.保守融资策略
B.期限匹配融资策略
C.风险匹配融资策略
D.激进融资策略
『正确答案』A
『答案解析』非流动资产+永久性流动资产=9000-1600=7400(万元)
【单项选择题】下列流动资产融资策略中，收益和风险均较低的是( )。
A.保守融资策略
B.激进融资策略
C.产权匹配融资策略
D.期限匹配融资策略
『正确答案』A
『答案解析』流动资产的融资策略包括保守融资策略、期限匹配融资策略、激进融资策略。三种融资策略中，保守型融资策略的短期来源比重最低，由于短期来源的融资风险大，所以，保守型融资策略的风险较低。但是由于保守型融资策略的长期来源比重最大，而长期负债成本高于短期负债成本，所以，保守型融资策略的收益较低。即选项A是答案。
【单项选择题】在利用成本模型进行最佳现金持有量决策时，下列成本因素中没有考虑在内的是( )。
A.交易成本
B.短缺成本
2020年中级会计师《财务管理》预习题及答案十四含答案
