2024-2024
1 季度指数型基金季报分析
基金研究
目录
1. 指数产品发展回顾与展望 ......................... 3 2. 2024 年一季度指数基金市场状况 .................. 4
2.1 基金净申购为指数基金规模增加主要原因 .................... 4 2.2 一季度共成立 40 只指数基金，共募集 488.14 亿元 ........... 12 2.3 基金公司积极上报债券、主题指数基金 ..................... 15
3．一季度指数基金市场表现 ........................ 21
3.1 一季度除创业板外两市均下跌 ............................. 21 3.2 一季度交易所交易型基金成交活跃度均上升 ................. 22
4．附表 ......................................... 24
基金研究
1. 指数产品发展回顾与展望
2024Q1 指数基金规模再创新高，已达 1.34 万亿元。截止到 2024 年一季度末， 市场上的 789 只指数基金资产规模共计 13417.77 亿元（不计 ETF 联接基金），较上季度末增加了 778.64 亿元，环比增加 6.03%。一季度市场主要宽基指数除创业板指数外全面下跌，各类指数基金净值有所下降，净值变化使指数基金资产规模减少 762.3 亿元。各类型指数基金均为净申购状态，整体规模因净申购共增加 1076 亿元。普通指数基金、指数型 LOF、ETF、分级基金分别净申购 84.1 亿元、111.6 亿元、878.1 亿元、2.2 亿元。一季度新基金共成立 40 只，使基金规模增加 488.1 亿元。基金分红使指数基金规模减少 38.4 亿元。
2024 年一季度新成立了 40 只指数基金，合计募集 488.14 亿元。相比于上一季度，发行数量减少 30 只，募集规模减少 60.85%。股票指数基金募集情况整体优于债券指数基金。股票指数基金方面，科技类 ETF 销售火爆，华夏中证新能源汽车 ETF、华夏国证半导体芯片 ETF、银华中证创业药产业 ETF 募集规模分别为 107.6 亿元、53.9 亿元、49.2 亿元，排名前三。债券指数基金募集规模相对偏小， 3 只可转债及可交债指数基金募集成立。南方 0-5 年江苏城投债 A、博时中证可转 债及可交换债券 ETF、长泰中证可转债及可交换债指数基金募集规模分别为 7.8 亿元、6.0 亿元、3.7 亿元，在债券指数基金中募集规模排名前三。从产品形式看， ETF 有 30 只，募集 441.33 亿元，普通指数基金有 10 只，募集 46.81 亿元；从标 的指数类型看，策略指数基金 2 只、规模指数基金 5 只、行业指数基金 10 只、债 券指数基金 5 只、主题指数基金 15 只、风格指数基金 1 只、QDII 指数基金 2 只， 各类型分别募集 8.23 亿元、22.73 亿元、81.57 亿元、23.58 亿元、339.47 亿元、 2.36 亿元、10.20 亿元。
一季度指数基金获批速度有所放缓，共获批 17 只指数基金，包括 3 只 ETF、 12 只普通指数基金、2 只增强指数基金。从产品类型来看，规模指数基金获批最多，共有 8 只。上投摩根、浦银安盛、摩根士丹利华鑫分别获批 MSCI 中国 A 股指数相关基金。沪深 300、中证 500、中证 100 等宽基指数为跟踪标的规模指数基金也获得批准。主题和债券指数基金平分秋色，各获批 4 只。债券指数基金中，有 3 只基金的标的指数为 1-3 年政策性金融债。获批的 4 只主题基金分别为国泰中证新能源汽车ETF 及其联接基金、中银国际的中证长三角领先ETF 及其联接基金。
2024 年一季度，基金公司共上报 43 只指数基金。债券指数基金仍然是申报 热点，一季度共上报 17 只，基金跟踪标的针对不同期限的国开行债券指数、政策性金融债及农发行债券等。主题指数基金是另外一个申报热点，以科技类指数基金为主，涉及云计算与大数据、新能源汽车、创新药等领域。在产品类型方面， 对 ETF 和普通指数基金较为偏好。目前共有 183 只指数基金等待审批，包含 63 只 ETF，10 只 LOF、99 只普通指数基金及 11 只增强指数基金。
2024-2024年1季度指数型基金季报分析
