的生产经营服务的，在有效经济寿命期由企业的所控制和利用，为企业带来经济效益。他们都具有价值和实用价值。都可以用来投资和转让3他们大都要随着技术进步和产品更新换代而发生无形损耗不同点：1无形资产没有独立实体，但又依赖实体而存在。2无形资产的价格，具有高度的不确定性。
无形资产的类别：分类1. 按实效性分类有限期无形资产和无限期无形资产2. 按可否辨认分类可辨的无形资产，如专利技术不可辨认的无形资产，如商誉
专利权的使用价值、成本的确定及有效期：使用价值：有助于降低工程、产品成本；有助于确立独占性优势；转让出去，可以获得转让费。专利成本:（1）通过购买取得的，成本就是在购买时所支付的价款（2）自行开发并依法申请取得的，成本就是依法取得时所发生的注册费、律师费等有效期：法律规定专利权有效期限为20年，摊销专利权成本的期限应比法定期限为短
非专利技术的法律特征及成本确定：特征：新颖性、有价值、实用性、性成本确定：（1）非专利技术的成本，应按购入时发生的各项费用入账（2）自行开发非专利技术发生的研究开发费用，按照现行会计准则的规定，将其列入发生当期的管理费用，不得作为非专利技术成本入账（3）一般按协议规定的年限摊销 土地使用权的获得和成本构成：土地使用费由土地出让金和土地开发费构成。企业取得土地使用权，也是一种租赁权，应将其列入无形资产如果土地使用权没有年限规定，就不必摊销其价值，否则应在剩余年限中进行摊销
商标权的法律属性、商标权与专利权的异同点： 享有的权利：商标专用权、转让权、续展权、使用许可权共同点：同属知识产权，在登记注册，独占，许可和转让等方面十分相似不同点：1专利技术一经公开在另一国就申请不到专利权；而商标只要某国还没有其他热登记注册，在该国任何时候任何人都可以获准注册登记，并获得商标权。2专利权是有年限的，一旦过了该地域法律授予的有效期，专利权及自行失效。而商标权基于“注册原则”，其权利可以无限期的续展下去。3专利权是对专利持有者公开技术的一种报酬，授予其一定时期的独占权。而商标权是对商标使用者保证商标质量的一种报酬。4专利技术应用的领域和围，专利法不与约束。但统一商标如要用于不同类别的商品，必须分类注册，已注册商标如要扩大在同一类其他商评上使用，也必须另行提出申请注册。
商誉的特征：商誉与企业整体有关；对有助于形成商誉的各个因素，不能用任何方法或公式进行单独评估；在企业实行联营、股份经营、中外合资经营、合作经营时可确认的商誉的预期超额利润，可能和建立商誉过程中所发生的成本没有关系。 施工企业无形资产的管理方法：
施工企业查定固定资产需要量的意义：一方面可以使企业发现完成施工生产任务所需机械设备的不足状况，以便及时加以补充；另一方面可以发现超过施工生产任务所需的多余机械设备，以便及时加以调配处理，做到物尽其用，减少企业资金的占用量。
施工企业查定固定资产需要量的程序：（1）查清固定资产的实有数量（2）查清固定资产的质量（3）查清固定资产的生产能力
施工机械设备需要量、生产设备需要量的查定和计算方法：施工机械设备需要量的查定1. 施工企业必须配备一定数量的施工机械和运输设备如挖土机、推土机、装载机、混凝土搅拌机、自卸汽车等2. 查定施工机械设备的需要量（1）根据企业施工任务特点（工程结构、性质、施工工艺、集中分散情况以及以往年度历史资料），确定万元工作量的主要实物工程量（2）根据工程任务计算主要工种工程实物量（1）计算土方工程量（2）计算土方运输量（3）计算施工设备需要量生产设备需要量的查定1. 生产设备需要量计算2. 决定生产设备需要量的因素（1）计划生产任务是计算生产设备需要量的主要依据。 若生产品种不多，可按计划规定的各种产品进行计算； 若生产品种多，可按产品结构或工艺相近等因素，将产品进行适当分类，将同类产品换算为代表性产品进行计算。（2）生产设备全年有效工作时间 按照企业现行的工作制度计算生产设备的全部有效工作时间。生产设备的有效工作时间，一般等于日历时间减去修理生产设备所必需的停工时间。（3）生产设备单位时间的产量定额生产设备单位时间的产量定额，通常用单位台时实物生产量来表现。在计算生产设备需要量时，可以各种产品加工所需定额总台时除以生产设备全年有效台时计算
第五章 固定资产投资的管理
单位生产能力投资估算法：根据已经建成类似项目的固定资产投资总额和形成的设计生产能力，算出单位设计生产能力所需固定资产投资，再将它乘以拟建项目的生产能力计算项目固定资产投资总额，再将它乘以拟建项目的生产能力来计算项目固定资产投资总额的方法。固定资产投资总额＝已建成类似项目单位生产能力所需固定资产投资×拟建项目生产能力
生产能力指数估算法：利用已建成项目的设备投资，估算同类不同生产能力项目的设备投资额的方法 式中：生产规模效益指数，增加装置尺寸扩大生产能力时取值0.6～0.7增加装置数量扩大生产能力时取值0.8～0.9
概算指标估算法：参照概算定额等算出单项工程固定资产投资、工程建设其他费用、预备费，然后汇总计算固定资产投资总额 理解：
固定资产总投资估算的容：固定资产投资是指投入到固定资产再生产过程中去的资金。包括建筑工程费；设备、工器具购置费；安装工程费；其他费用和预备费
无形资产投资的估算：1. 项目如以一次支付方式取得，应当作为无形资产估算其投资2. 若与固定资产投资一并估算，应将它单独列出3. 按无形资产有效年限计算其摊销额
流动资金投资估算：1. 拟建项目流动资金投资额的估算,根据项目特点和资料数据的掌握情况，可按销售收入资金率、销售成本资金率进行估算；也可按流动资产主要项目分别逐项估算2. 按销售收入（销售成本）资金率估算.根据拟建项目年销售收入（销售成本）与类似项目销售收入（销售成本）资金率来估算拟建项目流动资金投资额3. 流动资金比例流动资金，一般自筹资金不少于30％，其余资金才能向银行借款 投资借款及本息偿还的估算：本息偿还计算方法固定资产投资借款和无形资产投资借款，一般采用资金回收系数来计算每次应偿还的本息
项目投产后的年收入、年成本和年税金估算：年收入的估算：1. 年销售收入估算根据项目的设计生产能力、生产能力利用率、产品销售价格进行估算,年销售收入＝项目设计能力×生产能力利用率×产品销售单价2. 考虑因素（1）若年产量和年销售量不同，应按产品年销售量乘以销售单价计算（2）计算年销售收入时，一般不考虑年初年末结存产品（3）多品种，先计算单个品种年销售收入，然后汇总（4）部分产品外销，应计算外汇销售收入，并按市场汇价折算成人民币计入销售收入 年成本的估算： 构成产品成本的项目（1）原材料（2）燃料和动力（3）工资（4）提取职工福利费（5）固定资产折旧费（6）无形资产摊销（7）投资借款利息（8）其他费用：办公费、差旅费等 年税金的估算：1. 企业总收入:企业收入总额＝生产经营收入＋财产转让收入＋利息收入＋租赁收入＋其他收入2. 税金计算 年应税所得额＝年产品销售收入－年产品销售成本 年应纳所得税＝年应税所得额×25％
投资收益法的含义及计算分析方法：含义:将项目典型年度的收益额与总投资进行比较，求得的投资收益率与部门基准投资收益率对比，评价投资财务效益的静态分析法。
投资回收期法的含义及计算分析方法： 含义:也叫投资返本年限法计算拟建项目投资后在正常生产经营条件下的收益额和提取的折旧用来收回项目总投资所需时间，与行业基准投资回收期对比分析投资财务效益。 净现值法的含义及计算分析方法：含义:把项目建设期和投产期间发生的现金流入量和现金流出量，都按折现系数换算成现值收入和现值支出，然后对比现值收入和现值支出，评价项目投资财务效益
部收益率法的含义及计算分析方法：含义:用部收益率评价拟建项目投资收益率,部收益率——现金流入量现值总额与现金流出量现值总额相等，净现值等于零时的折现率
建设项目投资分析中的不确定性因素：1. 投资支出的变动（1）机器设备、建筑材料价格、建筑安装工程造价等因素变动，都会引起建设项目投资支出变动（2）外汇汇率变动也会影响投资支出变动2. 建设进度和投产期的变动如果材料、设备、资金等不能及时供应，会影响工程进度3. 销售量和生产能力的变动产品没有销路，也会影响投资财务效益4. 销售价格的变动5. 产品成本的变动6. 项目经济寿命期的变动 项目财务状况的综合分析：（一）分析财务状况的目的1. 分析项目竣工投产后的盈利能力2.估算项目投资借款的偿还能力（二）项目利润表和财务平衡表的编制1. 利润计算:利润总额＝产品销售收入－产品销售
成本.净利润＝利润总额－应纳所得税 注意：分析盈利水平时，在成本中不包括投资借款利息的利润总额和利润额2. 编制报表（三）项目盈利能力和偿债能力的分析1. 投资项目盈利能力分析,通过销售利税率、销售利润率、投资利税率、投资利润率等指标进行分析2. 销售利税率也叫销售税前利润率3. 销售利润率也叫销售税后利润率
静态方法和动态方法中各种方法的评价优势和劣势以及具体方法的适用条件： 盈亏平衡分析的分析过程和计算方法：
敏感性分析的分析过程和计算方法：. 分析方法（1）确定具体投资效益指标作为敏感性分析对象针对拟建项目的特点，选择某些最能反映该项目投资效益的指标作为敏感性分析的对象，如投资收益率、投资回收期、净现值、部收益率等（2）从不确定因素中寻找那些对项目投资效益有重大影响，并在建设期和投产期可能发生较大变动的因素（3）根据敏感性因素的变动幅度，分别计算有关的投资效益指标
固定资产投资建设程序的步骤：（一）提出项目建议书 容：1. 项目建设提出的必要性和依据2. 产品方案、拟建规模和建设地点的初步设想3. 资源情况、建设条件、协作关系和引进国别、厂商的初步分析4. 投资估算和资金筹措设想5. 利用外资项目的可能性及偿贷能力初步预算6. 项目建设进度设想7. 经济效益和社会效益初步估计（二）进行可行性研究（三）选择建设地点根据审定的可行性研究报告和地区建设规划的要求，选择建设地点。（四）编制设计文件:委托设计单位编制设计文件，分为初步设计和施工图设计。初步设计是研究项目建设在技术上的可靠性和经济上的合理性，对设计的项目建设做出基本技术决定，并通过编制总概算确定总的建设费用和主要技术经济指标。施工图设计是在初步设计的基础上，将设计的工程加以形象化。（五）制订年度固定资产投资计划:项目建设的初步设计和总概算经过审定后，编制年度固定资产投资计划。年度固定资产投资计划必须根据审定的设计文件等来编制，年度计划中各项目的投资额，不能大于与之相应的概算。（六）设备、材料订货和施工准备（七）组织施工（八）生产准备（九）竣工验收、交付使用
项目建议书、可行性研究的概念：项目建议书：是项目建设前对建设项目的轮廓设想。可行性研究概念：根据批准的项目建议书，对项目在技术、工程、经济和外部协作条件等的可行性进行全面分析论证，作多方案的比较选择，求得最佳方案。
固定转产投资项目可行性研究的容：（一）总论:1. 项目提出的背景，投资的必要性和经济意义2. 研究工作的依据和围（二）需求预测和拟建规模1. 国外产品需求情况预测2. 国现有工厂生产能力估计3. 销售预测、价格分析、产品竞争能力4. 拟建项目的规模、产品方案和发展方向的技术经济比较和分析（三）资源、原材料、燃料及公用设施情况1. 原料、辅助材料、燃料的种类、数量、来源和供应可能2. 资源储备、品位、成分以及开采、利用条件3. 所需公用设施的数量、供应方式和供应条件（四）建厂条件和厂址方案:1. 建厂地理位置、气象等条件和社会经济状况2. 交通、运输、水电气现状和发展趋势3. 厂址比较与选择意见（五）设计方案1. 项目的构成围等2. 全厂布置方案初步选择，土建工程量计算3. 公用辅助设施等（六）环境保护“三废”治理方案（七）企业组织、人力资源配置和劳动安全1. 管理体制，机构设置2. 劳动定员，员工培训3. 劳动安全（八）实施进度的建议1. 勘察设计进度要求2. 设备制造所需时间3. 试生产所需时间4. 项目建设实施计划和进度选择方案（九）投资估算和资金筹措1. 主体工程和协作配套工程所需的投资2. 无形资产和流动资金的投资3. 投资来源、筹资方式、还款方式（十）经济效益评价1. 项目投产后年收入、年成本、年税金计算2. 项目财务状况分析3. 项目投资财务效益评价4. 项目投资经济效益评价
改造项目投资财务效益分析的原则和方法：原则：与新建项目一样，一般需要计算改造后、不改造和增量三套数据。1. 如果只计算增量的财务效益，并不能说明该企业是否值得改造2. 如果只计算改造后的财务效益，并不能说明是把企业改造好了还是改造坏了在评价改造项目投资财务效益时，必须同时计算改造以后和增量部分的投资财务效益，并要求改造以后的投资财务效益指标和增量部分投资财务效益指标都能满足要求。方法：（一）改造项目的主要目标在于增加生产能力、扩大产量增加产品品种和产量的主要途径：新建项目、扩建项目、改造项目（二）改造项目的主要目标在于降低生产成本（三）改造项目的主要目标在于改善在质量（四）改造项目的主要目标在于改善劳动条件和环境保护
改造项目财务效益分析计算与新建项目的异同点： 第六章 证券投资的管理
施工企业证券投资的概念：是企业购买债券、股票、基金证券等有价证券以获取利息或红利的投资行为 证券投资的基本程序：证券投资对象的分析和选择、买卖委托、成交、清算、交割和过户等阶段。 债券的概念：债券是发行者为筹集资金向债权人发行的在约定时间支付一定比例的利息，并在到期时偿还本金的一种有价证券。
股票、普通股、优先股的概念、市盈率的概念：股票：是股份公开发行、用以证明投资者的股东身份和权益，并据以获得红利和股息的一种有价证券。普通股：股份公司股本的基础，通过这类股票所筹集的资金是股份股本基础。优先股：股份发行、在分配公司收益和剩余资产方面比普通股股票具有优先权的股票。市盈率：某种股票每股市价与每股盈利的比率。
证券投资的作用、特征：作用：实现投资资金增值的一种选择，同时使社会资金流向经济效益高的行业，既克服了资金不足的结构性矛盾，又可提高资金的利用效率。基本特征：收益性、风险性、流动性四大特征：收益性、风险性、流动性和时间性
债券的种类及特征：1. 政府债券 由中央政府或地方政府发行的债券优点：风险很小，流动性强，免交收益所得税缺点：投资收益率相对较低2. 金融债券 由金融机构发行的债券优点：风险较小，流动性强 缺点：投资收益率不高，但比政府债券高3. 企业债券 由企业发行的债券优点：能获得比政府债券和金融债券高的收益 缺点：风险大，须交纳收益所得税
影响债券价格的因素：影响债权价格的部因素1. 期限的长短 债券的期限越长，其市场变动的可能性就越大，价格也就越容易变动2. 票面利率 债券的票面利率越低，债券价格越容易变动3. 提前赎回规定 具有提前赎回可能性的债券应具有较高的票面利率，也应具有较高的到期收益率4. 税收待遇 免税债券的到期收益率应比纳税债券的到期收益率低5. 市场属性:债券可以迅速出售而不会发生价格损失的能力市场属性好的债券具有较高的在价值6. 违约风险 债券发行者不能按期履行合约规定的义务、无力支付利息和本金的潜在可能性影响债权价格的外部因素1. 银行利率2. 市场利率3. 通货膨胀
债券投资的风险：1. 违约风险 发行者无法按时支付债券利息和偿还本金的风险 回避方法：不购买偿债能力差的企业债券和金融债券2. 利率风险 由于市场利率变动而使投资者遭受损失的风险 回避方法：在利率低谷时不买长期债券3. 通货膨胀风险 由于通货膨胀而使货币购买力下降的风险 回避方法：通货膨胀期间不买长期债券4. 变现风险 无法在短期以合理的价格出售债券的风险 回避方法：不购买市场属性差的债券5. 再投资风险 债券变现后，难以找到比变现债券更高收益率的投资对象的风险 回避方法：在预期市场利率处于上升通道时，不宜买入债券特别是长期债券
影响股票价格的因素：1. 公司因素2. 行业因素3. 宏观经济形势和政策因素（1）经济增长和经济周期（2）利率水平（3）货币政策（4）财政、税收政策4. 市场技术股票市场的各种投机操作、股价循环规律以及证券主管机构的某些干预行为等因素股价循环过程：盘旋——转变——活跃——回落——再盘旋5. 社会心理因素6. 市场效应7. 政治因素
股票投资与债券投资的比较：1. 投资性质 股票是所有权证书债券是债权证书2. 投资期限和本金返还 股票是一种永久性证券，没有到期日债券是有一定偿还期限的3. 剩余财产分配 债券投资者不仅在利息分配上比股利优先，而且比股票享有优先偿还权4. 市场价差收益和投资风险 债券投资风险小，股票投资风险大
债券投资收益的评价方法：
债券价值的计算：1. 分年付息到期还本债券价值的计算2. 到期一次还本付息债券价值的计算
债券到期收益率的计算：1. 分年付息到期还本债券到期收益率的计算已知V值，求i值2. 到期一次还本付息债券到期收益率的计算已知V，求i值
股票投资收益的评价模式：（1）股票持有者的现金流入量：股利收入和出售时的股价（2）股票价值是由一系列的股利和未来出售股票时售价的现值构成（3）股利的多少决定于每股收益和股利支付率两个因素（4）折现率的确定方法 一是根据股票历史上的平均收益率确定；二是参考债券的收益率加上一定的风险收益率
来确定三是用市场利率估算。
零增长股票价值的计算、固定增长股票价值计算、市盈率的计算方法：零增长股票的价值：当股利不变时，股利收益过程是一个永续年金固定增长股票价值：普通股各年股利是逐年增长的Dt＝D0×(1+g)固定增长股票的价值当增长率固定不变时用市盈率计算：股票价值市盈率是股票价格为每股收益（净利润）倍数 投资基金、开放式基金、封闭式基金的概念：投资基金:是一种利益共享、风险共担的集合投资制度。通过发行基金证券，集中投资者的资金，交由基金托管人托管，由基金管理人管理和运用资金，主要从事股票、债券等金融工具投资。开放式基金:基金发行总额不固定，基金单位总数随时增减，投资者可以按基金的报价在国家规定的营业场所申购或赎回基金单位。封闭式基金:事先确定发行总额，在封闭期基金单位总额不变，基金上市后投资者可以通过证券市场转让、买卖基金单位。
投资基金设立的程序、基金托管人和基金管理人各自的主要职责：程序：①确定基金性质。②选择共同发起人、基金管理人与托管人，制定各项申报文件。③向主管机关提交规定的报批文件。④发表基金招募说明书，发售基金券。基金托管人主要有以下职责：①安全保管全部基金资产：②执行基金管理人的投资指令；③监督基金管理人的投资运作，如果发现基金管理人有违规行为，有权向证券上管机关报告。并督促基金管理人予以改正；④对基金管理人计算的基金资产净值和编制的财务报表进行复核。基金管理人各自的主要职责:1. 按照基金契约的规定运用基金资产投资并管理基金资产；2. 及时、足额的向基金持有人支付基金收益；3. 保存基金的会计账册、记录15年以上；4. 编制基金财务报告，及时公告，并向中国证监会报告；5. 计算并公告基金资产净值及每一基金单位资产净值
基金证券与股票、债券的区别：1. 权利关系不同 基金持有人与基金管理人是一种契约关系:股东与股份是一种股权关系:债券持有人与发行者是一种债权债务关系2. 投资者的经营管理权不同 票投资者有权参与公司的经营决策权,债券投资者无权干预债券资金的运用基金投资者只分享基金的收益，不干预基金资产的管理和运用3. 风险和收益各不相同 基金投资风险小于股票，大于债券，收益是高于债券而低于股票4. 存续期间不同 基金投资有一定的存续期间，期满即终止 基金证券投资收益的评价方法：
可转换债券、优先认股权、初始转股比率的概念：可转换债券：是可以根据债券持有人的选择，以一定价格转换成普通股的有价证券优先认股权：在发行新股时，给予现有股东优先购买新股的权利初始转股比率：可转换债券每面值与初始转股价格的比率。
可转换债券转股价格的计算、含优先认股权的价值和除权优先认股权的价值的计算： 第七章 利润及其分配的管理
利润、利润总额、营业利润、投资净收益、营业外收入和营业外支出的概念、永久性差异、时间性差异、股利政策的含义和意义：利润：企业在一定期间施工生产经营活动的最终成果，也就是收入与成本、费用配比相抵后的余额。利润总额：是企业在一定时期实现盈利的总额 利润总额＝营业利润＋投资净收益＋营业外收入－营业外支出营业利润:施工企业营业利润是企业在一定时期实现的工程结算利润、其他业务利润减去管理费用、财务费用后的余额.营业利润＝工程结算利润＋其他业务利润－管理费用－财务费用-资产减值损失+公允价值变动收益+投资收益投资净收益:投资净收益＝投资收益－投资损失 投资收益包括：对外投资分得的利润、股利、债券利息、投资回收等 投资损失包括：对外投资分担的亏损、到期回收出现的差额等营业外收入：固定资产盘盈、处理固定资产净收益、处理临时设施净收益、转让无形资产收益、罚款收入、无法支付应付款、教育费附加返还、非货币性交易收益等 营业外支出：固定资产盘亏、处理固定资产净损失、处理临时设施净损失、转让无形资产损失、计提的固定资产、无形资产、在建专项工程减值准备、公益救济性捐赠、违约金、债务重组损失等永久性差异：因税法与会计制度规定不同致使应税所得与会计利润不同而产生的差异。时间性差异：因收入或费用在会计中确认时间与税法规定申报时间而产生的差异，主要指以后各期发生的应税所得和以后各期发生的可扣除费用股利政策：股份制企业管理当局对股利分配有关事项所制定的方针和政策。股利政策意义:1. 股利政策在一定程度上决定企业对外再筹资能力2. 股利政策在一定程度上决定企业市场价值的大小
企业利润的作用：企业利润的作用：（一）利润是实现企业财务管理目标的重要保证。企业财务管理目标是
t
自考施工企业财务管理复习资料
