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圣才电子书 十万种考研考证电子书、题库视频学习平台 第五章 期货原理与实务
单项选择题（以下各小题所给出的4个选项中，只有1项最符合题目要求，请将正确选项的代码填入括号内）
1．金融期货交易的是合约，下列（ ）不属于交易所统一规定的范畴。 A．价格 B．数量 C．质量
D．交货时间和地点 【答案】A
【解析】期货是标准化的交易合约，其惟一的变量就是价格，数量、质量、交货时间和地点都由交易所统一规定，在交易所交易。
2．某投资者于5月1日卖出铜期货合约30手，成交价格为7500元/吨，当日结算价为7800元/吨，同时他缴纳的保证金数额为14040元，则该投资者缴纳保证金的比例为（ ）。
A．4% B．5.6% C．6% D．6.3% 【答案】C
【解析】该投资者缴纳保证金的比例=14040÷（7800×30）=6%。
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圣才电子书 十万种考研考证电子书、题库视频学习平台 3．下列不属于金融期货种类的是（ ）。 A．外汇期货 B．利率期货 C．股票指数期货 D．期权期货 【答案】D
【解析】只存在期货期权，而没有期权期货。
4．关于期货的描述，下列错误的是（ ）。 A．买方卖方都有履约的义务 B．双方都要缴纳保证金
C．期货交易的双方可以同时盈利
D．交易双方的盈利或亏损理论上是无限的 【答案】C
【解析】期货是零和市场，期货市场本身并不创造利润。在某一时段里，不考虑资金的进出和提取交易费用，期货市场总资金量是不变的，市场参与者的盈利来自另一个交易者的亏损，所以C项不正确。
5．关于外汇期货，下列叙述不正确的是（ ）。 A．外汇期货是以外汇为基础工具的期货合约 B．外汇期货主要用于规避外汇风险
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圣才电子书 十万种考研考证电子书、题库视频学习平台 C．外汇期货交易由1972年芝加哥商业交易所（CME）所属的国际货币市场（IMM）
D．外汇期货只能规避商业性汇率风险，但是不能规避金融性汇率风险 【答案】D
【解析】外汇期货主要用于规避外汇风险，包括商业性汇率风险和金融性汇率风险。
6．对于金融期货交易双方开立保证金账户的规定，下面说法正确的是（ ）。 A．交易双方均需开立保证金账户
B．交易卖方必须开立保证金账户，而买方无要求 C．交易买方必须开立保证金账户，而卖方无要求 D．交易双方均无需开立保证金账户 【答案】A
7．下列各项不属于操纵市场行为的是（ ）。 A．单独或者通过合谋集中资金操纵证券交易价格 B．以散布谣言等手段影响证券发行、交易
C．出售或者要约出售其并不持有的证券，扰乱证券市场秩序 D．内幕人员向他人泄露内幕信息，使他人利用该信息进行内幕交易 【答案】D
【解析】D项，“内幕人员向他人泄露内幕信息，使他人利用该信息进行内幕交易”属于内幕交易行为。
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www.100xuexi.com A．供求关系 B．交易价格 C．市场秩序 D．交易量 【答案】A
圣才电子书 十万种考研考证电子书、题库视频学习平台 8．证券公司操纵市场的行为会扰乱正常的（ ），从而造成证券价格异常波动。
【解析】操纵市场的行为会对证券市场构成严重危害。操纵市场是人为地创造虚假的证券供给和需求，扰乱正常的供求关系，造成证券价格异常波动，从而破坏市场秩序，损害广大投资者利益。因此，证券公司在从事自营业务过程中不得从事操纵市场的行为。
9．在净额清算中，清算价款时，同一清算期内发生的不同种类证券的（ ）。 A．买方价款才可以合并计算 B．卖方价款才可以合并计算 C．买卖价款都不可以合并计算 D．买卖价款都可以合并计算 【答案】D
【解析】清算价款时，同一清算期内发生的不同种类证券的买卖价款可以合并计算，但不同清算期发生的价款不能合并计算。
10．在证券清算和价款清算中，可以合并计算的是（ ）。 A．同一清算期内发生的不同种类的证券 B．同一清算期内发生的不同种类的证券价款
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www.100xuexi.com 圣才电子书 十万种考研考证电子书、题库视频学习平台 C．不同清算期内发生的相同种类的证券 D．不同清算期内发生的相同种类的证券价款 【答案】B
【解析】清算价款时，同一清算期内发生的不同种类证券的买卖价款可以合并计算，但不同清算期发生的价款不能合并计算；清算证券时，只有在同一清算期内同种证券才能合并计算。
11．证券市场中的操纵市场行为包括（ ）。
Ⅰ．单独或者通过合谋，集中资金优势、持股优势或者利用信息优势联合或者连续买卖，操纵证券交易价格或数量
Ⅱ．与他人串通，以事先预定的时间、价格和方式相互进行证券交易，影响证券交易价格或者证券交易量
Ⅲ．在自己实际控制的账户之间进行证券交易，影响证券交易价格或者证券交易量 Ⅳ．违背客户的委托为其买卖证券 A．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ B．Ⅱ、Ⅲ C．Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ D．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ 【答案】A
【解析】Ⅳ项属于欺诈客户行为。
12．某投资者用保证金以每股70元的价格购买了100股ABC公司普通股票，假定初
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国际金融理财师(CFP)资格认证考试《投资规划》过关必做1000题【章节精练】-第五~十章【圣才出品
