国联水产2020年上半年经营风险报告
一、经营风险分析 1、经营风险
国联水产2020年上半年盈亏平衡点的营业收入为222,910.29万元，表示当企业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏损。企业当期经营业务收入未达到盈亏平衡点，经营业务不安全，经营风险较大。
2、财务风险
企业净利润为负，负债经营是否可行，取决于能否扭亏为盈。
经营风险指标表
项目名称 盈亏平衡点的营业收入 营业安全率 经营风险系数 财务风险系数 2018年上半年 143,132.83 0.34 1.55 1.44 2019年上半年 202,838.35 0.19 3.17 0.26 2020年上半年 222,910.29
-0.06 -2.57 4.73
二、经营协调性分析 1、投融资活动的协调情况
从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供128,694.17万元的营运资本，投融资活动是协调的。
营运资本增减变化表(万元)
项目名称 营运资本 所有者权益 非流动负债 固定资产 2018年上半年 数值 180,503.53 210,899.22 46,334.32 38,400.4 增长率(%) 2019年上半年 数值 增长率(%) - 238,970.31 - 280,718.76 - 79,579.99 - 43,070.29 2020年上半年 数值 增长率(%) -46.15 -23.44 -41.48 149.42
32.39 128,694.17 33.11 214,920.98 71.75 46,573.11 12.16 107,425.66 内部资料，妥善保管 第 1 页 共 4 页
长期投资 720.87 - 0 -100 0 -
2、营运资本变化情况
2020年上半年营运资本为128,694.17万元，与2019年上半年的238,970.31万元相比有较大幅度下降，下降46.15%。
3、经营协调性及现金支付能力
从企业经营业务的资金协调情况来看，企业经营业务正常开展，需要企业提供249,591.79万元的流动资金。但企业投融资活动没有为企业经营活动提供足够的资金保证，经营活动是不协调的。
经营性资产增减变化表(万元)
项目名称 存货 应收账款 其他应收款 预付账款 其他经营性资产 合计 2018年上半年 数值 199,650.48 76,000.13 18,663.87 14,113.02 9,500.1 317,927.6 增长率(%) 2019年上半年 数值 增长率(%) 2020年上半年 数值 增长率(%) 8.21 -26.89 -64.14 -20.9 -14.6 -4.97
- 254,986.65 - 83,089.81 - 19,925.76 - 17,478.41 - 8,344.27 - 383,824.9 27.72 275,923.39 9.33 60,747.03 6.76 7,145.79 23.85 13,825.27 -12.17 7,125.87 20.73 364,767.37 第 2 页 共 4 页
内部资料，妥善保管
经营性负债增减变化表(万元)
项目名称 应付账款 其他应付款 预收货款 应付职工薪酬 应付股利 应交税金 其他经营性负债 合计 2018年上半年 数值 增长率(%) 19,002.99 6,889.41 4,903.74 2,037.87 1,567.69 2,880.16 16,450.08 53,731.94 2019年上半年 数值 增长率(%) - 45,914.15 - 5,562.1 - 13,169.95 - 3,341.51 - 0 - 2,369.34 - 14,684.39 - 85,041.44 2020年上半年 数值 增长率(%) 9.47 23.13 -100 35.79
- -75.52 260.56 35.43
141.62 50,262.82 -19.27 6,848.62 168.57 -100 -17.74 0 0 580.07 63.97 4,537.46 -10.73 52,946.62 58.27 115,175.58 4、营运资金需求的变化
2020年上半年营运资金需求为249,591.79万元，与2019年上半年的298,783.45万元相比有较大幅度下降，下降16.46%。营运资金需求的变化与营业收入的变化基本同步，属合理变化。
5、现金支付情况
从企业的现金支付能力来看，企业当期经营业务活动的开展，需要249,591.79万元的流动资金，企业通过长期性投融资活动准备了
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国联水产2020年上半年经营风险报告
