学习必备 欢迎下载
第一套题
11. 考点：单一货币敞口头寸
单币种敞口头寸是指每种货币的即期净敞口头寸、远期净敞口头寸以及调整后的期权头寸之和，反映单一货币的外汇风险。 公式：
单币种敞口头寸=即期净敞口头寸+远期净敞口头寸+期权敞口头寸+其他敞口头寸50+30+20+40=140
其中第一项“即期净敞口头寸”＝即期资产-即期负债 其中第二项“远期净敞口头寸”＝远期买入-远期卖出
所以公式也可以写成：
单币种敞口头寸=即期资产-即期负债＋远期买入-远期卖出+期权敞口头寸+其他敞口头寸
12.考点：流动性风险管理
商业银行应当重视以下流动性风险管理工作： (1)提高流动性管理的预见性。
(2)建立多层次的流动性屏障。商业银行应当根据资产负债的不同流动性，以现金备付、二级备付、三级备付、法定准备等多级流动性准备，实现有弹性的、多层次的资产负债期限结构匹配。
三是通过金融市场控制风险。公开市场、货币市场和债券市场是商业银行获取资金，满足流动性需求的快捷通道。
20．考点：利率风险之收益率曲线风险。
利率风险按照来源的不同，可以分为四类：重新定价风险、收益率曲线风险、基准风险、期权性风险。
重新定价风险：也称为期限错配风险，是最主要和最常见的利率风险形式，来源于银行资产、负债和表外业务到期期限（就固定利率而言）或重新定价期限（就浮动利率而言）所存在的差异。这种重新定价的不对称性使银行的收益或内在经济价值会随着利率的变动而变化。
举例：如果银行以短期存款作为长期固定利率贷款的融资来源，当利率上升时，贷款的利息收入是固定的，但存款的利息支出却会随着利率的上升而增加，从而使银行的未来收益减少和经济价值降低。
收益率曲线风险：也称为利率期限结构变化风险，重新定价的不对称性也会使收益率曲线斜率、形态发生变化，即收益率曲线的非平行移动，对银行的收益或内在经济价值产生不利影响，从而形成收益率曲线风险。
学习必备 欢迎下载
举例：纵轴代表收益率，横轴则是距离到期的时间。
若以五年期政府债券的空头头寸为10年期政府债券的多头头寸进行保值，当收益率曲线变陡的时候，虽然上述安排已经对收益率曲线的平行移动进行了保值，但该10年期债券多头头寸的经济价值还是会下降。
注：五年期债券收益率相对更靠近原点，十年期债券相对更远离原点，如果收益率曲线变陡，代表五年期债券利率升的很少（甚至没变），十年期债券利率升的很多。而债券价格与利率变动方向相反，也就是五年期债券空头赚的少（或没赚），十年期债券多头却赔很多。
基准风险：也称为利率定价基础风险，在利息收入和利息支出所依据的基准利率变动不一致的情况下，虽然资产、负债和表外业务的重新定价特征相似，但因其现金流和收益的利差发生了变化，也会对银行的收益或内在经济价值产生不利影响。
举例：一家银行可能用一年期存款作为一年期贷款的融资来源，贷款按照美国国库券利率每月重新定价一次，而存款则按照伦敦同业拆借市场利率每月重新定价一次。虽然用一年期的存款为来源发放一年期的贷款，由于利率敏感性负债与利率敏感性资产的重新定价期限完全相同而不存在重新定价风险，但因为其基准利率的变化可能不完全相关（一个变一个不变，如贷款利率不变，存款利率上升），变化不同步（都变了，可是存款利率升的多贷款利率升的少，或者存款利率升贷款利率降），仍然会使该银行面临着因基准利率的利差发生变化而带来的基准风险。
期权性风险：期权性风险来源于银行资产、负债和表外业务中所隐含的期权。一般而言，期权赋予其持有者买入、卖出或以某种方式改变某一金融工具或金融合同的现金流量的权利，而非义务。期权可以是单独的金融工具，如场内（交易所）交易期权和场外期权合同，也可以隐含于其他的标准化金融工具之中，如债券或存款的提前兑付、贷款的提前偿还等选择性条款。一般而言，期权和期权性条款都是在对买方有利而对卖方不利时执行，因此，此类期权性工具因具有不对称的支付特征而会给卖方带来风险。
举例：若利率变动对存款人或借款人有利，存款人就可能选择重新安排存款，借款人可能选择重新安排贷款，从而对银行产生不利影响。而且期权品种因具有较高的杠杆效应，还会进一步放大期权头寸对银行财务状况产生的不利影响。
26、考点：流动性风险管理，计算一定时期内银行预计流动性缺口。 公式：
预计流动性缺口=最好状况的概率*最好状况的预计头寸剩余或不足+概率最大的状况概率*概率最大的状况预计头寸剩余或不足+最坏状况的概率*最坏状况的预计头寸剩余或不足 20%*100+70%*（-100）+10%*（-300）=20-70-30=-80
头寸不足用负数表示。
学习必备 欢迎下载
30、考点：盈利能力指标，盈利能力是指企业获取利润的能力，也称为企业的资金或资本增值能力。
盈利能力指标主要包括六项：营业利润率、成本费用利润率、盈余现金保障倍数、总资产报酬率、净资产收益率、资本收益率。
未上市公司常用的四个指标是：销售净利率、销售毛利率、资产净利率、净值报酬率； 已上市公司常用的四个指标是：每股收益、每股股利、市盈率、每股净资产。
知识点：权益收益率名字很多，英文是ROE，又称净资产收益率，也称权益资本利润率，也叫净值报酬率或权益报酬率，又称股东权益收益率，至少有这七个不同的名称。
公式：
权益资本利润率=税后净利润/所有者权益=税后净利润/净资产＝税后损益／平均股东权益净额=ROE= 净利润/净资产
后面这个ROE=净利润/净资产，这个最好理解，其它的只是名字换了换。
注：净利率=税后净利润＝损益=税后损益 股东权益=权益=净资产=平均股东权益净额
平均的意思就是期初值加期末值除以2，求出考察期内的平均值。
什么是盈利能力比率
盈利能力比率是指企业正常经营赚取利润的能力，是企业生存发展的基础，是各方面都非常关注的指标。不论是投
资人、债权人还是企业经理人员，都有日益重视和关心企业的盈利能力。
盈利能力比率的构成
反映企业盈利能力的指标很多，通常使用的主要有销售净利率、销售毛利率、资产净利率、净值报酬率。
（一）销售净利率
销售净利率是指净利与销售收入的百分比，其计算公式为：
销售净利率=（净利÷销售收入）×100%
注：该指标反映每一元销售收入带来的净利润的多少，表示销售收入的收益水平。
（二）销售毛利率
销售毛利率是毛利占销售收入的百分比，其中毛利是指销售收入与销售成本的差。其计算公式如下：
销售毛利率=[（销售收入-销售成本）÷销售收入]×100%
注：毛利率是企业销售净利率的最初基础，没有足够大的毛利率便不能盈利。
（三）资产净利率
学习必备 欢迎下载
资产净利率是企业净利与平均资产总额的百分比。 平均资产总额=（期初资产总额+期末资产总额）÷2
资产净利计算公式为：
资产净利率=（净利润÷平均资产总额）×100%
指标越高，表明资产的利用效率越高，说明企业在增收节支和节约资金使用等方面取得了良好的效果。
（四）净资产收益率
净资产收益率是净利润与平均净资产的百分比，也叫净值报酬率或权益报酬率。
其计算公式为：
净资产收益率=净利润÷平均净资产×100% 平均净资产=（年初净资产+年末净资产）÷2
净资产收益率反映公司所有者权益的投资报酬率，具有很强的综合性。
78、考点：流动性风险管理之商业银行的负债流动性需求
商业银行可将特定时段内的存款分为三类： 第一类，敏感负债，对利率非常敏感，随时都可能提取，如证券业存款。对这部分负债，商业银行应保持较强的流动性储备，可持有其总额的80%。 第二类，脆弱资金，部分为短期内提取的存款，如政府税款、电力等费用收入。商业银行可以流动资产的形式持有其30%左右。 第三类，核心存款，除极少部分外，几乎不会在一年内提取。商业银行可将其15%投入流动资产。 根据上述分类及参数标准，可获得商业银行的负债流动性需求： 商业银行的负债流动性需求＝0．8 ×（敏感负债－法定储备）＋0．3×（脆弱资金－法定储备）＋0．15×（核心存款－法定储备）
学习必备 欢迎下载
商业银行负债流动性需求再加一个资产流动性需求（贷款流动性需求）就得出商业银行总的流动性需求。 由于贷款发放之后，客户可能立即提取，因此商业银行必须持有充足的资金，通常为100%现金。
商业银行总的流动性需求＝负债流动性需求+资产流动性需求
商业银行总的流动性需求＝0．8 ×（敏感负债－法定储备）＋0．3×（脆弱资金－法定储备）＋0．15×（核心存款－法定储备）＋1．0×新增贷款
87、考点：风险管理报告按报送时间以及报送内容的不同分为综合报告和专题报告。
综合报告是指各报告单位针对管理范围内、报告期内各类风险与内控状况撰写的综合性风险报告。具体分为季度报告、半年报告和年度报告。
专题报告是指各报告单位针对管理范围内发生（或潜在）的重大风险事项作出的专题性风险分析报告。
综合报告主要包括以下主要内容： 一、辖内各类风险总体状况及变化趋势 二、分类风险状况及变化原因分析 三、风险应对策略及具体措施 四、下阶段风险管理工作计划 专题报告应反映以下主要内容：
＊重大风险事项描述（事由、时间、状况等） ＊发展趋势以及风险因素具体分析 ＊已采取和拟采取的应对措施
多选题
３、考点：操作风险自我评估流程
操作风险自我评估流程
阶段 第一阶段：全员风险识别与报告 任务和目标 1.每位员工依据本岗位工作职责及体系文件、场所文件，识别本岗位所有工作环节中得风险点及相应的控制措施，初步评估风险程度和控制措施
银行从业资格考试风险管理真题经典试题答案及知识点详细解析
