投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 投资支付 76,830, -76,830, % 267, 616, -349, % 2,055,522, 2,055,522, 2,055,790, 77,446, 1,978,343, % 981,269, 299,816, 681,452, % 131,370, 535,728, -404,358, %
的现金 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 取得借款收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入 6,304, 4,735,777, -4,729,472, % 1,118,943, 5,571,322, -4,452,378, % 936,846, -5,493,875, 6,430,721, % 1,554,829, 1,022,959, 531,870, % 1, -1, % 1,554,829, 1,022,961, 531,868, %
小计 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 支付其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 五、现金及现金等价物净增加额 加：期初现金及现金等价物余额 六、期末1,361,840, 67,236, 1,294,603, % 963,025, 379,800, 583,224, % 2,667,782, 1,113,229, 1,554,552, % 4,992,648, 1,560,267, 3,432,380, % -3,437,818, -537,306, -2,900,512, % -70,573, 1,640, -72,213, % -1,514,970, 4,946,886, -6,461,856, % 6,794,942, 1,848,056, 4,946,886, % 5,279,971, 6,794,942, -1,514,970, %
现金及现金等价物余额 从表15可以看出，格力2010年净现金流量比去年减少了,461,856,元，降低幅度为%。其中经营活动、投资活动、筹资活动的变动额分别为-9,919,852,元、6,430,721,元、-2,900,512,元。格力公司2010年净利润较2009年增加了155,092,元，增长幅度为%，由现金流量的变动可以看出，格力电器公司2010年净利润的增长主要是由于投资活动净现金流的增加所致。
1、经营活动现金流。经营活动净现金流比去年减少了9,919,852,元，降低幅度为%，流入量比去年减少了4,833,957,元，降低幅度为%，流出量比去年增加了5,085,894,元，增长幅度为%。经营活动现金流入量中，销售商品、提供劳务收到的现金较去年减少了10,307,091,元，降低幅度为%，结合利润表中数据，本年营业收入较去年增加了17,532,320,元，增长幅度为%，由此可知，格力公司采取了宽松的收账正常，增加了大量的应收账款，这可能是2010年原材料价格上涨，产品滞销，公司不得不采用这样的收账政策造成的。收到的税费返还，收到其他与经营活动有关的现金的增长幅度分别为%，%，收到其他与经营活动有关的现金出现巨幅增长，可能是收到大量政府补助所致。但由于销售商品、提供劳务收到的现金占现金流入的比重很大，综合作用, 经营活动净现金流入量比去年减少了4,833,957,元。经营活动现金流出量中，购买商品、接受劳务支付的现金增加了7,734,082,元，增长幅度为%，是导致经营活动现金流出的最主要原因，这是公司当年大量购入原材料，增加存货所致。同时，支付给职工以及为职工支付的现金，支付的各项税费分别增长了%、%，支付其他与经营活动有关的现金减少了%，综合作用，使得经营活动现金流出量比去年增加了5,085,894,元。
2、投资活动现金流。投资活动净现金流比去年增加了6,430,721,元，增长幅度为%，投资活动现金流入量比去年增加了1,978,343,元，增长幅度为%，投资活动现金流出量比去年减少了4,452,378,元，降低幅度为%。投资活动现金流入量中，主要是因为收到其他与投资活动有关的现金本期增加了2,055,522,元所致。投资活动现金流出量中，购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增加了681,452,元主要是因为公司大量投资在建工程所致，是导致投资活动现金流出增加的最主要因素，投资支付的现金、支付其他与投资活动有关的现金分别降低了%、%，是格力公司本期进行对外投资所致，是减少投资活动现金流出的有利因素。
3、筹资活动现金流。筹资活动产生的净现金流量2010年比去年减少了2,900,512,元，降低幅度为%，说明企业2010年筹资活动现金流出远远大于去年筹资活动现金流出，这主要是因为企业2010年增加了大量在建工程，进行了大量的筹资活动而产生巨额的利息支出所导致的。
2、现金流量表垂直分析
现金流量表垂直分析（表16） 2009年 项目 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金 35,263,270, 268,527, 726,417, 本期金额 流入结构 流出结构 % % % 内部结构 % % %
财务分析报告
