一、发行人基本情况
中文名称 盈峰环境科技集团股份有限公司 英文名称 Infore Environment Technology Group Co., Ltd. 注册资本 3,163,062,146.00元 法定代表人 马刚 注册地址 浙江省绍兴市上虞区东关街道人民西路1818号 办公地址 广东省佛山市顺德区北滘镇新城区怡欣路7-8号盈峰中心23层 营业执照 330000000027556 统一社会信用代码 913300006096799222 上市地 深圳证券交易所 上市时间 2000年3月30日 股票简称 盈峰环境 股票代码 000967 联系电话 0757-26335291 传真电话 0757-26330783 邮政编码 528300 电子信箱 inforeenviro@infore.com 环卫设备、特殊作业机器人、新能源汽车、环境监测设备、环境保护专用设备、汽车充电设备及零部件的研发、制造、销售、技术咨询、维修及运营服务，设备租赁，城市垃圾、固体废弃物处置及回收利用相关配套设施的设计、运营管理、技术开发、技术服务，环境工程、市政工程、园林工程、电力工程、水利水务工程、水污染治理工程、经营范围 大气污染治理工程、土壤修复工程的设计、施工、运营管理、技术开发、技术服务，城市生活垃圾经营性清扫、收集、运输、处理服务（凭许可证经营），环保技术、物联网技术、互联网技术开发、技术咨询、技术服务，软件的研发、销售，通风机、风冷、水冷、空调设备的销售，从事进出口业务，投资咨询。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。 二、本次发行符合《上市公司证券发行管理办法》公开发行证券条件的说明 根据《公司法》、《证券法》、《上市公司证券发行管理办法》等有关法律法规及规范性文件的规定。经公司董事会对公司的实际情况逐项自查，认为公司各项条件满足
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现行法律法规和规范性文件中关于公开发行可转换公司债券的有关规定，具备公开发行可转换公司债券的条件。
三、本次发行的实施背景和必要性 （一） 本次发行的实施背景 1、国内环卫市场前景广阔
近几年，国家政策对环卫行业的支持力度逐步提升。2013年国务院发布的《国务院办公厅关于政府向社会力量购买服务的指导意见》，明确要求公共服务领域更多利用社会力量，加大政府购买服务力度。2015年11月，住房城乡建设部等部门曾出台《关于全面推进农村垃圾治理的指导意见》，第一次提出了农村垃圾 5年治理的目标任务，指出到2020年全面建成小康社会时，全国90%以上村庄的生活垃圾得到有效治理。根据国家统计局、住房和城乡建设部公布的城乡道路清扫面积、生活垃圾清运量、公共厕所数量及等级公路长度，可以测算得2019年环卫服务市场规模总量约为2400亿元。随着生活水平提高及乡村生活垃圾逐步纳入城市处理体系，城镇人均垃圾量仍有提升空间。同时，农村的人均垃圾产生量和垃圾清运比例将有更大提升空间，环卫市场呈现高速增长姿态，预计2020年我国环卫运营市场规模超2500亿元，2024年环卫运营市场超3400亿元。
当前，我国环卫市场化率约40%，约为美国的一半；2019年我国第三方运营市场规模不足1000亿元，预计2024年将超2400亿元，2020-2024年第三方运营市场规模的年复合增长率在20%以上，国内环卫市场发展前景广阔。
2、国内环卫市场集中度逐步提高
2019年，美国固废市场规模约760亿美元，环卫市场规模约570亿美元，WM、RSG、WCN三大固废企业市的占率分别约20%、14%、7%。其中WM在2019财年的营收为155亿美元，约为市占率排名第二、第三的RSG和WCN之和。
2016年以来，我国环卫市场前十名市占率维持在20%左右，前五名市占率从2017年的13%缓慢提升至2019年的15%，对比美国前三大41%的市场份额，我国环卫市场当
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前依然分散。中国七家龙头公司的新签环卫服务年化订单在2016-2019年占全行业的比重约14%-18%；预计未来龙头市场份额会持续上升。
行业内前十的龙头公司，利用其产业、资本、品牌的优势，不断提高市场集中度。2019年，国内5,000万以上大订单参与企业数量明显减少，由2018年的58家减少至43家，且从订单金额来看基本符合“二八定律”，据E20统计，项目数量占比20%的较大规模项目（500万元以上），实际供应了80%的项目规模。未来，在环卫智能化、机械化率提升的大背景下，龙头公司依靠资金、管理、品牌优势实现强者恒强，市场集中度望逐步提升。
3、智慧环卫逐步成为社会的刚需
随着人民生活和社会管理水平的提高，对环卫服务提出更高的要求，智慧环卫逐渐成为社会的刚需。一方面，政府和人民对城市环境卫生和市容市貌的管理和维护提出了更深层次的需求，除了对传统的清扫保洁、垃圾收集清运、环卫设施的维护和运营、无害化处理的服务质量和效率有更高的要求外，还对城市市容景观绿化的规划、建设和养护等提出更高的环保要求。另一方面，政府从环卫的高效管理角度出发，对环卫提出综合要求，从人员管理、机械化率、新能源化率、环卫数据管理和实施管控等方面都提出了更深层次的要求，以实现集成化、绿色化、智能化、品质化的“四化”。
4、随着技术进步，智慧环卫逐渐成为未来发展方向
智慧环卫，主要指环卫企业利用智能装备、智慧环卫云平台（也称“智云平台”）等手段，实现环卫运营智能化，提高环卫运营效率，成为环卫行业未来发展的方向。
智能装备方面，随着我国城乡劳动力的成本提升、人口老龄化趋势、道路面积的增长以及城镇居民对环卫清洁效果要求的提高，通过智慧环卫装备的提升，降低人工投入，提高清洁效率，减轻社会负担。目前，国内环卫行业的机械化率逐步提升，未来仍具备较大的提升空间。根据中国产业信息网数据，我国城市道路机械化清扫率已从2012年的40%提高到2017年的65%，县城道路机械化清扫率则从2012年的24%提高到2017年的57%，正逐步向较高环卫装备机械化率阶段发展。根据中国产业信息网数据，发达国家城市环卫机械化率可达80%，与之相比，我国环卫产业机械化水平仍有较大发展空间。
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同时，随着机器人、5G、互联网等技术不断进步，5G环卫机器人、无人驾驶环卫车、智能小型环卫机器人等的智慧环卫装备的市场前景广阔。
智慧环卫云平台是指依托物联网技术与移动互联网技术，对环卫管理所涉及到的人、车、物、事进行全过程实时管理，合理设计规划环卫管理模式，提升环卫作业质量，降低环卫运营成本，用数字评估和推动环卫管理实效。利用智慧环卫云平台，环卫服务企业可以有效进行在线实时管理，政府可以实现在线实时监控，环卫企业从业人员也可以有效提高作业水平。
5、盈峰环境已经成为智慧环卫领军企业
盈峰环境是国内领先的“智慧环卫”投资及运营平台，2019年，公司环卫装备业务在国内市场排名第一，环卫服务业务新增年化环卫服务合同国内市场排名第四。秉承“让世界更清洁，让未来更美好”的企业愿景，立足于环境管理对服务的新要求， 经过创新发展，形成具有自身特色的“智慧装备、智慧平台、智慧运营”一体化的智慧环卫体系。
智能装备方面，公司建立了全国最完善的环卫和环境产业链，产品型号超过400余款。公司的环卫装备产品的市场销售占有率连续多年稳居全国第一，同时公司拥有的专利超过600项，并获得环卫领域政府发放的第一张无人驾驶路测牌照。同时，公司大力开发智能装备，截至目前，公司已经发布了包括5G环卫机器人、无人驾驶环卫车、智能小型环卫机器人等智慧环卫装备，智能装备能力行业领先。
智云平台方面，公司自主开发国内领先的环卫全产业链大数据云智慧平台，拥有软件著作权14项，形成了物联网集成应用技术、数据通讯技术、视频指挥调度技术、安全驾驶检测技术、物联网软硬兼容技术、大数据应用技术等核心技术，可以为环卫服务的管理提供市场化运营解决方案、产业化应用解决方案、网联化集成解决方案等技术方案。公司的云智慧平台，除了应用于自身的环卫服务项目之外，还将类似云平台方案销售给政府、环卫服务公司等客户，实现公司的智慧平台能力对外输出，提高公司的行业影响力，加快环卫行业智慧化进程。
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智慧环卫运营及拓展方面，截至2019年底，公司已经在全国所有省份建立了智慧装备销售网络，通过完善的销售网络，可以迅速了解和对接各地政府的环卫服务需求，迅速提高环卫服务的市场占有率。2016-2019年，上市公司新增的环卫服务年化服务金额分别为0.55亿元、3.05亿元、4.29亿元、8.55亿元，2017-2019年环卫服务年化收入增长率分别454.54%、40.66%、99.30%。根据环卫司南的统计，2019年，上市公司新增年化环卫服务合同国内排名第4，公司的环卫服务业务的规模和增长均处于行业领先。
（二） 本次发行的必要性
1、应对智慧环卫需求，全面提高公司智慧环卫运营水平
依托领先的智能装备能力、环卫智云平台技术、强大的资金实力与品牌影响力，公司已经成为智慧环卫的领军企业，行业内的影响力日益增大，通过实施智慧环卫综合配置中心项目，继续升级公司的核心竞争力，也为公司的持续发展奠定扎实的基础。
本次“智慧环卫综合配置中心项目”，以盈峰城服为募投主体，盈峰城服通过组建智能装备池、新一代的智慧环卫云平台、智慧运营服务团队，形成先进的智慧环卫综合配置中心。上市公司控股的地方环卫服务运营公司开展业务时，根据其个性化需求，盈峰城服向其提供包含智能装备、智云平台、智慧服务等在内的综合性系统化解决方案。其中，智能装备是指盈峰城服向其提供智能环卫装备的配置方案、智能环卫装备的维护服务等；智云平台是指盈峰城服向其提供包括物联网技术、大数据技术、信息化技术等在内的系统化管理信息平台服务；智慧服务是指盈峰城服向其提供环卫运营管理培训、环卫业务人员培训等服务。上市公司控股的地方环卫服务公司向盈峰城服支付综合服务费用。
项目顺利实施后，上市公司将建立起统一的智慧环卫综合配置中心，更有效的将公司行业领先的智能装备、智云平台和智慧服务体系进行整合和提升，集中力量深入开展智慧环卫的研究和应用，形成更为集约化、个性化的配置方案，提高环卫运营项目的配置效率和应用效率，提升环卫运营项目的经济效益，实现公司智慧环卫战略的全面深化，持续增强公司在行业内的领先地位。
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盈峰环境：公开发行A股可转换公司债券预案(修订稿)
