深度解秘国内快递行业：顺丰强势领跑，“三通一达”占绝
对优势
网购习惯形成刺激快递高发展。2016 年国际快递业务量开始出现同比高增长,1-9 月份同比增长 46%。跨 境电商市场规模从 2010-2015 年年复合增速为 32%,直接促进跨境快递业 务量的上升。预计未来 3 年网购交易额年复合增长率 25%,跨境电商成交 额增速保持 30%,快递业务量依旧维持在较高的增速。“三通一达”的崛起,就是抓住了电商高速发展的机会。此前,快递企业以商务件为主,快递员只跑写字楼。与电商合作后,网购件逐渐成为“三通一达”的主营业务,资料显示,如今来自淘宝天猫的业务在四家公司占到 60%至 80%。物流是电商崛起的先决条件从另外一个角度看,电商的崛起也和物流系统的优化升级息息相关。通过高效的信息手段,电子商务可以轻松解决信息流、商流及资金流的问题,但是完成物体的空间转移还是需要物流的支持。所以物流的效率高低直接影响到电子商务是否能够顺利完成。快递伴随电商市场需求而转变,快递市场正由价格战趋向物流战根据国家统计局发布的网购用户调查显示约有 7 成以上的人选择网购的主要原因是因为其价格便宜。网络购物价格便宜是由其商业形态相关,网络店铺压缩了实体店面的经营成本,比如员工工资、实体店铺租金等。相对来讲选择网上购物的用户
价格敏感性会高一些,所以电商件单价水平也较普通快递件便宜。在快递发展初期,快递企业为了争抢电商件展开价格战。追溯到 2005年,圆通和淘宝签约,成为后者最主要的线下物流供应商。圆通的大举进入,让原先电商件的“起步价”从 20 多元大幅下调至 12 元左右。随着后来申通、韵达、中通等快递企业的争相进入,单价进一步降至 8 元。2012年起,EMS、顺丰等传统上走中高端路线的快递公司也宣布部分产品降价,加入电商件市场。2013 年引进战略投资者的韵达、中通为做大业绩,再次掀起新一轮价格大战,甚至出现“10 元 3 票”“1000 元包仓”等“割肉价”。“以价换量”的价格战现象已经成为行业普遍现状。2007-2015 年快递单价由 28.5 元/件下降至 2015 年的 13.4 元/件,每年复合下降速度为 10%。但是从今年以来行业快递单价的下降幅度正在逐步缩窄,同城快递单价自 2012 年开始基本保持稳定,异地快递单价与同城快递单价间的差异也在逐步缩小。截至 9 月份,异地快递单价为 8.83 元/件,与同城快递的 7.81 元/件,仅相差 1.02 元,且差异呈缩小趋势,所以我们预计异地快递价格战或将结束。根据物流网络大数据平台出具的《快递服务网络评价(ESNI)报告》指出,随着快递业务野蛮式扩张,客户快递服务网络负面评价指数随着快递量的上涨而上升。其中至 2016 年 1 月份,ESNI 服务评价指数最大达到 31.2,时效性评价指数达到 26.34,价格评价指数为 9.86。由于快递单价在近几
年已经处于低位,客户对价格的负面评价最低,快递服务及时效性问题较为突出。这也从侧面证实了在现在快递企业注重量及市场份额而忽略服务质量及时效性的问题。快递正在从价格战转向物流战,服务质量与时效性也逐渐变为客户选择快递服务的重要因素之一。国际快递巨头发展启示:兼并重组是必经之路,规模网络建设是成功的关键当前国际快递巨头主要是 UPS、FedEx、DHL 和 TNT,不但在全球占据主导地位,也占据了中国的国际快递市场 75%份额。其中 UPS、FedEx、DHL 位列世界 500 强。并购整合是快递巨头扩张的必经之路从三家快递巨头的发展历程管中窥豹,可以大致了解发达国家成熟快递市场的演变路径,一般可以分为起步、竞争、整合、成熟四个阶段,其中并购整合阶段是必经之路,也是快递巨头快速发展最重要的阶段。在行业整合期,大型快递公司纷纷开始扩张,行业集中度开始提升,而并购是成本较小、进度较快的方式,有利于扩大公司自身竞争优势,提升行业地位。FedEx 成立之初,就是立足于航空快递。创立不久,即开始全球扩张化的战略,通过不断并购,拓展国内快递业务,延伸至其他物流运输业务。21世纪以来,有选择的扩张欧洲和新兴市场的快递业务。DHL 是 21 世纪开始后,开始大举并购扩张的。2002 年开始,德国邮政控制了 DHL 全部股权,开始了一系列的整合并购。例如收购美国的空运特快公司(Airborne Express)和英国的英运公司(Exel plc)。相比其他国
深度解秘国内快递行业顺丰强势领跑,“三通一达”占绝对优势
