能力，从而达到调节市场货币供给量的目的。具体来说，当中央银行调低法定存款准备金率时，商业银行需要上缴中央银行的法定准备金数量减少，可自主运用的超额准备金增加，商业银行可用资金增加，在其他情况不变的条件下，商业银行增加贷款或投资，引起存款的数倍扩张，市场中货币供给量增加。相反，当中央银行提高法定存款准备金率时，商业银行需要上缴中央银行的法定准备金数量增加，可自主运用的超额准备金减少，商业银行可用资金减少，在其他情况不变的条件下，商业银行减少贷款或投资，引起存款的数倍紧缩，市场中货币供给量减少。（2）法定存款准备金率的优点：第一，中央银行是法定存款准备金率的制定者和施行者，中央银行掌握着主动权。第二，法定存款准备金率通过影响货币乘数作用于货币供给，作用迅速、有力，见效快。 六、论述题（本题13分）
38．试述影响汇率变动的主要因素。P106
答：影响汇率变动的主要因素：首先 国际市场上外汇供给是决定因素：其次还包括（一）通货膨胀：一国发生通货膨胀，意味着该国货币代表的实际价值量的下降，这将引起该国货币对外贬值，外汇汇率上升，本币汇率下跌。（二）经济增长：总体来说，一国短期的经济增长往往会引起进口的增加，外汇需求增加，外汇汇率有升值的趋势；如果一国的经济增长率长期超过其他国家，则会由于上述各种作用的综合发挥，该国的货币则通常会有对外长期升值的趋势。（三）国际收支：一国国际收支出现逆差，会引起外国货币汇率上升，本币汇率下跌；反之，一国国际收支顺差，会导致外国货币汇率下跌，本币汇率上升。（四）利率：一国的高利率水平会导致即期外汇汇率下跌。（五）心理预期：当预期某一国家货币在未来将会升值，则外汇市场上的投资者会大量买进该国货币，造成市场上外汇供给的增加，本币需求的上升，助推本币升值；相反，则会助推本币贬值。（六）政府干预上述影响汇率变动的因素中，前三项属于长期影响因素，后三项属于影响短期国际资本流动的短期因素。除了上述因素外，还有财政货币政策、政治局势、社会状况等等。
全国2012年7月高等教育自学考试金融理论与实务试题课程代码：00150
一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分) 1.世界上最早的货币是（ A ） A.实物货币 B.金属货币C.存款货币
D.纸币
2.指出“双挂钩”的规定使美元处于一种进退两难状况的经济学者是（ C ） A.怀特 B.弗里德曼C.特里芬 D.格雷欣 3.商业信用的基本形式是（ C ） A.银行贷款 B.发行国债C.商品赊销
D.政府拨款
4.体现货币时间价值的变量是（ B ） A.物价水平 B.利息C.货币供给量 D.货币需求量 5.人民币汇率采用的标价方法是（ A ） A.直接标价法
B.间接标价法C.美元标价法
D.综合标价法
6.由于金融工具交易价格的波动而给其持有者带来损失的可能性属于金融工具的（ B ）
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A.信用风险 B.市场风险C.违约风险 D.流动性风险
7.为中央银行宏观金融调控提供场所的市场是（ A ） A.货币市场 B.资本市场C.股票市场
D.期货市场
8.短期政府债券发行和流通的市场是（ B ） A.票据市场 B.国库券市场C.资本市场 D.CD市场 9.债券的票面年收益与票面额的比率是债券的（ D ） A.到期收益率
B.持有期收益率C.现时收益率 D.名义收益率
10.某一时点上基金资产的总市值扣除负债后的余额是（ A ） A.基金净值 B.单位净值C.基金价格
D.基金收益
11.下列关于期货合约表述错误的是（ C ） A.都是在交易所内进行交易B.具有很强的流动性 C.可用来套期保值，但不能用来投机
D.采取盯市原则，每天进行结算
12.负责制定和实施货币政策的金融机构是（ A ） 13.A.中央银行 B.商业银行C.政策性银行 D.专业银行
13.巴塞尔银行监管委员会是下列哪家机构领导下的常设监管机构?（ D ） A.世界银行 B.国际货币基金组织C.国际金融公司 D.国际清算银行
14.代理业务属于商业银行的（ D ） A.资本业务 B.资产业务C.负债业务
D.表外业务
15.按质量高低划分的五类贷款形式是（ C ）
A.正常、关注、次级、呆账、损失 B.正常、次级、关注、呆账、损失 C.正常、关注、次级、可疑、损失 D.正常、关注、可疑、呆账、损失 16.下列不属于投资银行业务的是（ C ） A.证券承销 B.证券交易C.代理国库 D.资产管理
17.健康保险属于（ B ） A.财产保险 B.人身保险C.责任保险
D.保证保险 18.提出剑桥方程式的经济学者是（ A ） A.马歇尔与庇古 B.凯恩斯C.欧文·费雪
D.弗里德曼
19.商品和服务出口减去商品和服务进口等于（ C ） A.国际收支总差额
B.金融账户差额C.贸易账户差额
D.经常账户差额
20.衡量一国经济在不同时期内所生产和提供的最终产品和劳务价格总水平变化程度的经济指标是（A.批发物价指数 B.居民消费价格指数C.国民生产总值平减指数 D.收入增长指数
二、多项选择题(本大题共5小题，每小题2分，共10分) 21.国家信用的工具主要有（ ABE ）
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） C
A.中央政府债券 B.地方政府债券C.金融债券 22.下列属于货币市场的是（ ABDE ） A.国库券市场
B.商业票据市场C.股票市场
D.公司债券E.政府担保债券
D.同业拆借市场E.回购协议市场
23.目前我国的金融监督管理机构包括（ BCDE ）
A.银行业协会B.中国银行业监督管理委员会C.中国人民银行D.中国证券监督管理委员会E.中国保险监督管理委员会
24.下列属于国际收支平衡表中经常项目的有（ ABCE ） A.收益 B.货物C.服务
D.直接投资E.经常转移
25.影响我国货币需求的因素有（ ABCDE ） A.物价水平 B.收入C.利率
D.信用的发展状况E.社会保障体制的健全与完善
三、名词解释题(本大题共5小题，每小题3分，共15分)
26.消费信用是工商企业、银行和其他金融机构向消费者个人提供的、用于其消费支出的一种信用形式。赊销、分期付款、消费信贷是消费信用的典型形式。
27.政府债券是指由中央政府和地方政府发行的债券。它以政府的信誉作保证，因而通常无需抵押品。其风险在各种债券中是最低的，利率水平也低于金融债券和企业债券
28.开放式基金是指基金可以无限地向投资者追加发行基金份额，并且随时准备赎回发行在外的基金份额。因此基金份额总数是不固定的。
29.再保险保险人将其承担的保险业务。以承保形式部分转移给保险人的为再保险
30.通货膨胀：一般来说，理论界对于通货膨胀问题通常做如下定义：通货膨胀是指在纸币流通的条件下，由于货币供给过多而引发货币贬值、物价全面、持续上涨的货币现象。 四、计算题(本大题共2小题，每小题6分，共12分)
3l.设某商业银行吸收到3000万元的原始存款，经过一段时间的派生后，银行体系最终形成存款总额12000万元。若法定存款准备金率与超额存款准备金率之和为20%，请计算现金漏损率。
K=12000/3000=4 C=1/k-r-e=0.25-0.2=0.05
32.2010年1月1日，某人在中国建设银行存入一年期定期存款20万元，若一年期定期存款年利率为2.25%，单利计息，请计算此人存满一年可得的利息额。若2010年通货膨胀率为3.3%，请计算此人此笔存款的实际收益率。
200000×2.25%=4500元 r=2.25%-3.3%=-1.03 五、简答题（本大题共5小题，每小题6分，共30分） 33.简述金银复本位制下的“劣币驱逐良币”现象。
答：金银复本位制下的“劣币驱逐良币”现象。两种市场价格不同而法定价格相同的货币同时流通时，市场价格偏高的货币、良币就会被市场价格偏低的货币、劣币排斥。在价值规律的作用下，良币退出流通进入贮藏，而劣币充斥市场。这种劣币驱逐良币的规律又被称为“格雷欣法则。 34.简述金融衍生工具市场的主要功能。
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金融衍生工具市场的功能: 一、
衍生工具的市场价格就是对标的物未来价格的事先发现能够相对准确地反映交易者对标的物未来价格的预期。 二、
套期保值是一种有意识的风险防御性措施。它是通过现货市场与期货等金融衍生工具市场的反方向运作，形成现货与期货一盈一亏的结果。经过盈亏相抵，达到减少或规避价格变动风险的目的。所谓套期保值是指交易者为了配合现货市场的交易，而在期货等金融衍生工具市场上进行与现货市场方向相反的交易，以便达到转移、规避价格变动
三、
金融衍生工具市场的出现还为投机者提供了更多的盈利机会。 35.简述金融市场的风险分散与风险转移功能。
(1)风险分散功能体现在两个方面：一是金融市场上多样化的金融工具为资金盈余者的金融投资提供了多种选择。他可以根据自己的风险、收益偏好将自己的盈余资金投资在不同的金融工具上，进行投资组合。二是在金融市场上筹集资金的资金需求者面对众多的投资者发行自己的金融工具，这使得众多的投资者共同承担了该金融工具发行者运用这笔资金的经营风险。
(2)风险转移功能体现在金融工具在流通市场上的转让。当某一种金融工具的持有者认为继续持有该金融工具的风险过高，则他会通过流通市场将此金融工具卖出。在其卖出该金融工具的同时，也将该金融工具的风险转移了出去。需要强调的是，金融工具的转让只是将风险转移给了购买该金融工具的另一个投资者，并没有消除风险。 36.简述商业银行证券投资业务的特点。答:1主动性强。2流动性强.3收益的波动性大。4易于分散管理。 37.简述通货膨胀对汇率变动的影响。
答：一国发生通货膨胀意味着该国货币代表的实际价值量的下降,这将引起该国货币对外贬值.外汇汇率上升.本币汇率下跌。
六、论述题（本题13分）
38.试述我国人民币公开市场业务的主要内容及其作用机理。
(1)公开市场业务是指中央银行在金融市场上卖出或买进有价证券、吞吐基础货币，用以改变商业银行等金融机构的可用资金，进而影响货币供给量和利率，实现货币政策目标的一种政策工具。
(2)公开市场业务的作用机理:中央银行公开市场业务买卖的证券主要是政府公债和国库券。当中央银行认为应该放松银根，增加货币供给时，其就在金融市场上买进有价证券，扩大基础货币供应，直接增加金融机构可用资金的数量，增强其贷放能力。相反当中央银行认为需要收紧银根，减少货币供给时，它会在金融市场上卖出有价证券，回笼一部分基础货币，减少金融机构可用资金的数量，降低其贷放能力。
全国2013年4月高等教育自学考试金融理论与实务试题
一、单项选择题(本大题共20小题，每小题1分，共20分)
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1．能够签发支票办理转账结算的活期存款属于【 B 】1-53 A．纸币 B．存款货币C．电子货币 D．金属货币 2．金本位制最典型的形态是【 C 】1-59
A．金银复本位制 B．金汇兑本位制C．金币本位制 3．国家信用的主要形式是【 A 】2-78
A．发行政府债券 B．向商业银行短期借款C．向商业银行长期借款 D．自愿捐助 4．货币的时间价值通常体现为【 C 】3-85 A．股票收益 B．风险价值C．利息 D．节俭观念
5．中国人民银行确定的存贷款利率市场化改革的顺序是【 A 】3-95
A．先外币，后本币；先贷款，后存款 B．先本币，后外币；先贷款，后存款 C．先本币，后外币；先存款，后贷款 D．先外币，后本币；先存款，后贷款 6．按照外汇交易的清算交割时间，汇率可分为【 B 】4-101
A．基准汇率与套算汇率 B．即期汇率与远期汇率C．名义汇率与实际汇率 D．官方汇率与市场汇率 7．一国货币对外贬值可能引起的经济现象是【 B 】4-109
A．该国进口增加 B．该国通货膨胀率上升C．该国失业率上升 D．该国经济增长率下降 8．下列关于金融工具流动性表述正确的是【 C 】5-120
A．金融工具的偿还期限与流动性呈正方向变动B．金融工具的收益率水平与流动性呈反方向变动 C．金融工具发行人的信誉程度与流动性呈正方向变动D．金融工具的风险程度与流动性呈正方向变动 9．某企业持有一张面额为2000元、半年后到期的汇票，若银行确定该票据的年贴现 率为5％，则该企业可获得的贴现金额为【 B 】6-143 A．1850元 B．1950元C．2000元 D．2050元
10．通常来说，当某只股票的DIF线向上突破MACD平滑线时，则该股票呈现【 A 】7-170 A．买入信号 B．卖出信号C．反转信号 D．波动信号 11．垄断人民币发行权的银行是【 D 】9-204
A．中国工商银行 B．中国银行C．中国建设银行 D．中国人民银行
12．专门向经济不发达成员国的私有企业提供贷款和投资的国际性金融机构是【 B 】9-215 A．国际货币基金组织 B．国际金融公司C．国际清算银行 D．巴塞尔银行监管委员会 13．以“受人之托，代人理财”为基本特征的金融业务是【 A 】10-232 A．信托 B．投资C．贷款 D．租赁
14．下列属于商业银行资产业务的是【 D 】10-226 A．票据承兑 B．支付结算C．吸收资本 D．证券投资
15．借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵押或担保，也肯定要造成一部分损失的贷款是【 C 】10-228 A．关注贷款 B．次级贷款C．可疑贷款 D．损失贷款
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D．金块本位制
2009-2015年自考金融理论与实务历年真题+答案-汇总
