财务报表分析计算公式汇总
第一章：
分析项目金额—分析基准金额
1.变动百分比= ×100% P19
分析基准金额某项指标值
2.构成比率= ×100% P23
总体值分析期数额
3.定比动态比率= ×100% P28
固定基期数额分析期数额
4.环比动态比率= ×100% P28
前期数额
第二章：
5.营运资本=流动资产—流动负债。 P127 流动资产
6.流动比率= P129 流动负债
（流动资产—流动负债）+流动负债
7.流动比率= P129 流动负债营运资金+流动负债
8.流动比率= P129 流动负债营运资金
9.流动比率=1+ P129
流动负债
注：（6—9流动比率的计算公式）中流动资产包括：货币资金、短期投资、应收票据、应收账款、其他应收款、存货等。 流动负债包括：短期借款、应付票据、应付账款、其他应付款、应付利息、应付股利、应付税费、应付职工薪酬等。 流动资产通常指流动资产净额。
速动资产
10.速动比率= P133 流动负债
11.速动资产=货币资金+短期投资+应收票据+应收账款+其他应收款 P134
第五章：
现金+短期有价证券
12.现金比率= P137
流动负债负债总额
13.资产负债率= P144
资产总额所有者权益总额
14.股权比率= P147 资产总额
负债总额+所有者权益总额
15.资产负债率+股权比率= ×100% P147
资产总额负债总额所有者权益总额
16.资产负债率+股权比率= ×100% + ×100% P147
资产总额资产总额17.资产负债率+股权比率=100% P147
18.股权比率=1—资产负债率。 P148
负债总额
19.产权比率= ×100% P149
所有者权益总额
1
负债总额/资产总额资产负债率
20.产权比率= == P149
所有者权益总额/资产总额股权比率资产总额—所有者权益总额1
21.产权比率= = —1 P149
所有者权益总额股权比率资产总额
22.权益乘数= P150 所有者权益总额负债总额+所有者权益总额
23.权益乘数= P150 所有者权益总额24.权益乘数=1+产权比率 P150
资产总额1
25.权益乘数= = P151 所有者权益总额股权比率负债总额
26.有形资产债务比率= ×100% P152
有形资产总额负债总额
27.有形资产债务比率= ×100% P152
资产总额—无形资产负债总额
28.有形净值债务比率= ×100% P152
有形净值总额负债总额
29.有形净值债务比率= ×100% P152
所有者权益总额—无形资产息税前利润利润总额+利息费用
30.利息保障倍数= = P154 利息费用利息费用净利润+所得税+利息费用
31利息保障倍数= P154
利息费用32.现金流量利息保障倍数= =
息税前经营活动现金净流量
P157
现金利息支出
经营活动现金净流量+现金所得税支出+现金利息支出
现金利息支出
应付账款平均余额×360天
33.应付账款周转天数= P181 赊购净额34.现金周期=营业周期—应付账款周转天数 P181 =存货周转天数+应收账款周转天数—应付账款周转天数 35.营运资本=流动资产总额—流动负债总额。 P127
第六章：
计算期的资产周转额
36.资产周转率（次数）= P167
计算期资产平均占用额计算期天数
37.资产周转期（天数）= P167
资产周转率（次数）
以上两个公式（36、37）中，通常以1年为计算期，1年的天数通常按360天计算。 赊销收入净额
38.应收账款周转率= P170 应收账款平均余额
公式分子中的应收账款是指包括会计报表中的“应收账款”和“应收票据”等全部赊销应收账款，而且是扣除坏账准备后的净额。
应收账款平均余额的一种简化的办法是用期初应收账款与期末应收账款之和除以2。
2
其中赊销收入指的是没有立即收到货款的主营业务收入。计算公式：
赊销收入净额=赊销收入—赊销退回—赊销折让—赊销折扣 P170 360天应收账款平均余额×360天
39.应收账款周转天数= = P171 应收账款周转率赊销收入应收账款平均余额×360天
40.应收账款周转天数= P171 主营业务收入主营业务成本
41.存货周转率= P174 存货平均余额
公式中，存货平均余额指的是全年占用在存货上的资金的平均数额。一种简化的办法就是用期初存货与期末存货的算术平均数来代表存货的平均余额。 360存货平均余额×360
42.存货周转天数= = P176
存货周转率主营业务成本43.营业周期=存货周转天数+应收账款周转天数 P179
44.现金周期=营业周期—应付账款周转天数 P181
=应收账款周转天数+存货周转天数—应付账款周转天数 赊购净额
45.应付账款周转率= P181 应付账款平均余额
360天应付账款平均余额×360天
46.应付账款周转天数= = P181 应付账款周转率赊购净额
注：以上两个公式（45、46）中的赊购净额，只能以本期存货增加净额这一指标来代替，
即：
本期存货增加净额=销货成本+期末存货—期初存货 销售净额
47.营运资本周转率= P183
平均营运资本主营业务收入
48.流动资产周转率= P183 流动资产平均余额
流动资产期初余额+流动资产期末余额
第48公式中，流动资产平均余额=
2360流动资产平均余额×360
49.流动资产周转天数= = P186
流动资产周转率主营业务收入主营业务收入
50.固定资产周转率= P189 固定资产平均余额
固定资产期初余额+固定资产期末余额
第50公式中，固定资产平均余额=
2固定资产余额指的是固定资产净值，即固定资产原价扣减累计折旧后的金额。 360固定资产平均余额×360
51.固定资产周转天数= = P189
固定资产周转率主营业务收入主营业务收入
52.总资产周转率= P192 平均资产总额
期初资产总额+期末资产总额
第52公式中，平均资产总额= 253.总资产周转率=
主营业务收入流动资产平均余额
× P192
流动资产平均余额平均资产总额
=流动资产周转率×流动资产占总资产平均比重
3
主营业务收入固定资产平均余额
54.总资产周转率= × P192 固定资产平均余额平均资产总额 =固定资产周转率×固定资产占总资产比重 360总资产平均余额×360
55.总资产周转期= = P192
总资产周转率主营业务收入
第七章：
净利润
56.总资产收益率= ×100% P200
总资产平均额
期初总资产+期末总资产
其中，总资产平均额= （注：第54公式以税后为口径）
2净利润+所得税
57.总资产收益率= ×100% （以税前息后为口径） P201
总资产平均额净利润+利息
58.总资产收益率= ×100% （以税后息前为口径） P201
总资产平均额净利润+利息+所得税
59.总资产收益率= ×100% （以息税前为口径） P201
总资产平均额净利润销售收入
60.总资产收益率= ×
销售收入总资产平均额
=销售净利率×总资产周转率。 P203 净收益
61.权益净利率= P295
所有者权益 =销售净利率×
资产周转率
（1—资产负债率）
62.销售收入净额=销售收入—销售退回—销售折扣—销售折让。 属于普通股股东的当期净利润
63.稀释每股收益= 发行在外普通股的加权平均数净利润
64.全面摊薄净资产收益率= ×100% P204.
期末净资产净利润
65.加权平均净资产收益率= ×100% P204
净资产平均额期初净资产+期末净资产
其中，净资产平均额= 266. 杜邦等式：
总资产收益率×平均总资产
净资产收益率=
平均净资产
=总资产收益率×权益乘数 P206 1
=总资产收益率×
股权比率息税前利润
67.长期资金收益率= ×100% 其中，
平均长期资金（1）平均长期资金
（期初长期负债+期初股东权益）+（期末长期负债+期末股东权益） = 2
4
（2）息税前利润=利润总额+财务费用
扣除客观因素后的期末所有者权益
68.资本保值增值率= ×100% P209
期初所有者权益经营活动产生的现金流量
69.资产现金流量收益率= ×100% P211
资产平均总额净利润
70.流动资产收益率= P212
流动资产平均额净利润
71.固定资产收益率= P213
固定资产平均额
固定资产平均值是固定资产的平均净额，即固定资产原值减去累计折旧后得到的净值。 销售收入净额—销售成本
72.销售毛利率= ×100%
销售收入净额
销售收入净额指产品销售收入扣除销售退回、销售折让与折让后的净额。P214 73.销售毛利率=1—销售成本率。
74.销售毛利=销售收入净额—销售成本。0
净利润
75.销售净利率= ×100% P217
销售收入净利润
76.每股收益=
发行在外普通股的加权平均数
发行在外普通股的加权平均数=期初发行在外普通股股数+（当期新发行普通股股数×已发行时间÷报告期时间）—（当期回购普通股股数×已回购时间÷报告期时间） 公式中，已发行时间、报告期时间和已回购时间一般按照天数计算。P220 77.配股时的本年度基本每股收益: P221
（行权前发行在外普通股的公允价值+配股收到的款项）
(1).每股理论除权价格=
行权后发行在外的普通股股数行权前每股公允价值
(2).调整系数=
每股理论除权价格
上年度基本每股收益
(3).因配股重新计算的上年度基本每股收益=
调整系数
(4).本年度基本每股收益=归属于普通股股东的当期净利润÷（行权前发行在外的普通股股数×调整系数×行权前普通股发行在外的时间权数+行权后发行在外普通股加权平均数 经营活动现金净流量
78.每股现金流量= P223 发行在外的普通股平均股数现金股利总额
79.每股股利= P223
发行在外的普通股股数
发行在外的普通股股数是指年末发行在外的普通股股数，而不是全年发行在外的平均股数 每股市价
80.市盈率= P224 每股收益每股股利
81.股利支付率= ×100% P225
每股收益每股股利
82.股利收益率= ×100% P225
股价每股股利
83.股利发放率= ×100%
每股收益
5
财务报表分析计算公式汇总.
